Το μεγαλύτερο κρατικό επενδυτικό ταμείο στον κόσμο δεν περιμένει να πάρει έκπτωση, καθώς η διόρθωση των ακινήτων που εξαπολύεται από τα υψηλότερα επιτόκια ανεβάζει τις πινακίδες «προς πώληση» πάνω από μερικά από τα πιο περιζήτητα ακίνητα του Λονδίνου.
Η Norges Bank Investment Management προχώρησε σε συνεργασία με τον ιδιοκτήτη Shaftesbury Capital για να αγοράσει μερίδιο 25% σε χαρτοφυλάκιο ακινήτων πρώτης κατηγορίας αξίας 2,7 δισεκατομμυρίων λιρών (3,5 δισεκατομμυρίων δολαρίων) γύρω από τη συνοικία Covent Garden του Λονδίνου, σύμφωνα με ανακοίνωση που εξέδωσε την Πέμπτη. Η συναλλαγή, η οποία θα ολοκληρωθεί τον Απρίλιο, θα παραδώσει 570 εκατ. στερλίνες σε μετρητά στη Shaftesbury.
Η δεύτερη σημαντική εξαγορά του νορβηγικού ταμείου στην πόλη φέτος αναδεικνύει τον τρόπο με τον οποίο η NBIM εκμεταλλεύεται μια σπάνια και επίκαιρη ευκαιρία για να προσθέσει στη συλλογή ακινήτων τρόπαιο της. Πρόκειται για την τελευταία στη σειρά των αγορών-μπλοκμπάστερ που έχει δημιουργήσει ένα χαρτοφυλάκιο εμπορικών ακινήτων στο Λονδίνο που ανταγωνίζεται ακόμη και εκείνο του Crown Estate, της εταιρείας της οποίας τα κέρδη συμβάλλουν στη χρηματοδότηση της βρετανικής μοναρχίας.
«Αυτή η επένδυση υπογραμμίζει την πίστη μας στη δύναμη του Λονδίνου, με το χαρτοφυλάκιο να συμπληρώνει τις άλλες επενδύσεις μας στο West End υψηλής ποιότητας», δήλωσε ο Jayesh Patel, επικεφαλής του τμήματος ακινήτων του Ηνωμένου Βασιλείου στην NBIM. «Το Covent Garden είναι ένας από τους πιο αναγνωρισμένους προορισμούς λιανικού εμπορίου, αναψυχής και πολιτισμού παγκοσμίως».
Το χαρτοφυλάκιο της NBIM εκτείνεται πλέον από το Mayfair στα δυτικά, μέσω του Soho και τώρα ανατολικά στο Covent Garden, καθιστώντας την κυρίαρχη ιδιοκτήτρια στις πιο ακριβές και δημοφιλείς περιοχές λιανικής πώλησης και αναψυχής του Λονδίνου. Το Covent Garden βρίσκεται στα ανατολικά του Soho, όπου βρίσκονται μερικά από τα πιο πολυσύχναστα εμπορικά και γαστρονομικά σημεία του Λονδίνου που περιβάλλουν τη διάσημη πλατεία, όπως μεταδίδει το Bloomberg.
Το κρατικό ταμείο εισήλθε για πρώτη φορά στην αγορά του Λονδίνου το 2011, όταν αγόρασε μερίδιο στο χαρτοφυλάκιο Regent Street του Crown Estate, σε μια εποχή που οι τιμές των ακινήτων μόλις είχαν αρχίσει να ανακάμπτουν από την παγκόσμια χρηματοπιστωτική κρίση. Είχε επίσης έκθεση σε ένα μεγάλο χαρτοφυλάκιο καταστημάτων, μπαρ, εστιατορίων και γραφείων στις γειτονικές συνοικίες Soho, China Town και Carnaby Street ως ο μεγαλύτερος μέτοχος της Shaftesbury Plc, ενός ιδιοκτήτη που συγχωνεύθηκε με την ιδιοκτήτρια εταιρεία του Covent Garden CapCo το 2023 για να σχηματίσει την Shaftesbury Capital Plc.
Αλλά έχει διπλασιάσει τις επενδύσεις της μετά τη διόρθωση των ακινήτων το 2022, η οποία αραίωσε την αγορά των ακινήτων τρόπαιο, καθώς οι αγοραστές με δανειακά κεφάλαια περιορίστηκαν από το υψηλότερο κόστος χρηματοδότησης. Σε παγκόσμιο επίπεδο, το ταμείο αύξησε τις δαπάνες για ακίνητα κατά 23 φορές σε περίπου 4,9 δισεκατομμύρια δολάρια από τον Ιανουάριο του 2024 σε σχέση με το προηγούμενο έτος, με βάση τις ανακοινώσεις συμφωνιών στην ιστοσελίδα του. Από αυτά, περίπου 1,7 δισ. δολάρια επενδύθηκαν στο Ηνωμένο Βασίλειο.
Τον Ιανουάριο, ανακοίνωσε μια συμφωνία ύψους 306 εκατομμυρίων λιρών με την Grosvenor, την εταιρεία ακινήτων του Δούκα του Westminster, η οποία της έδωσε μερίδιο 25% σε 175 κτίρια διάσπαρτα στο Mayfair.
Η τιμή της συμφωνίας στο Covent Garden είναι περίπου 28 φορές το ενοίκιο που παράγεται από τα ακίνητα, με βάση την καθαρή αρχική απόδοση 3,6% στην ανακοίνωση, αντανακλώντας το καθεστώς ασφαλούς καταφυγίου τους ως εξαιρετικά πολύτιμα περιουσιακά στοιχεία σε μια περιοχή που είναι εξαιρετικά περιζήτητη από τις μάρκες πολυτελείας. Παρόλα αυτά, πρόκειται για έκπτωση σε σχέση με τον πολλαπλασιαστή ενοικίου που ξεπερνά τις 34 φορές και με τον οποίο αποτιμήθηκε το χαρτοφυλάκιο του Covent Garden το 2021.
Για τη Shaftesbury, η ενίσχυση των οικονομικών της από τα έσοδα θα μπορούσε να προσφέρει κάποια προστασία από πιθανές απόπειρες εξαγοράς, σε μια εποχή που ένα πλήθος βρετανικών εταιρειών επενδύσεων σε ακίνητη περιουσία έχουν μπει στο στόχαστρο των εταιρειών εξαγοράς.
Η μετοχή της Shaftesbury σημείωσε άλμα έως και 18% στις συναλλαγές στο Λονδίνο την Πέμπτη, το μεγαλύτερο ενδοημερήσιο κέρδος από τον Νοέμβριο του 2020.
Πηγή: newmoney.gr